Les auditeurs qui évaluent les états financiers des sociétés cotées aux États-Unis opérant en Russie et en Ukraine sont confrontés à un réseau complexe de difficultés, notamment un éventuel manque d’accès à des documents ou à des personnes clés.
Les cabinets comptables occidentaux, parmi lesquels Big Four Ernst & Young, KPMG, PricewaterhouseCoopers et Deloitte, ont annoncé le mois dernier qu’ils rompraient les liens avec leurs cabinets de réseau locaux en Russie après son attaque contre l’Ukraine.
En conséquence, les auditeurs basés aux États-Unis ou internationaux pourraient ne pas être en mesure d’accéder aux livres et registres des entreprises de l’un ou l’autre de ces pays, a déclaré Sara Lord, auditeur en chef chez RSM US LLP, une société de services professionnels. Les dossiers ont peut-être été détruits ou indisponibles pour d’autres raisons, a-t-elle déclaré.
De plus, en raison des sanctions gouvernementales, les cabinets comptables auront probablement moins accès aux auditeurs en Russie qu’auparavant, selon les experts en audit. En Ukraine, les entreprises pourraient devoir travailler avec des auditeurs locaux qui ne peuvent pas retrouver certains dossiers en raison de dommages causés aux serveurs ou aux lieux de stockage par les bombardements, disent-ils.
Les conséquences des sanctions économiques sévères contre la Russie se font déjà sentir dans le monde entier. Greg Ip du – se joint à d’autres experts pour expliquer l’importance de ce qui s’est passé jusqu’à présent et comment le conflit pourrait transformer l’économie mondiale. Illustration photo : Alexandre Hotz
Cela complique les choses pour les entreprises qui souhaitent faire examiner et vérifier leurs états financiers. Les «limitations de la portée», ou les contraintes d’un audit lorsque les informations sont hors de portée ou que les preuves sont insuffisantes, se traduisent généralement par une opinion d’audit avec une clause de non-responsabilité. La Securities and Exchange Commission n’accepte pas les avis assortis de clauses de non-responsabilité, ce qui peut inciter les bourses à radier les actions d’une société.
Plus de 600 entreprises internationales ont réduit leurs opérations en Russie, certaines d’entre elles fermant complètement, depuis le début de l’invasion de l’Ukraine fin février, selon la Yale School of Management. Pourtant, plus de 200 entreprises du monde entier continuent d’y opérer, selon les données.
Les entreprises peuvent prendre d’autres mesures pour éviter les limitations de portée. Les auditeurs doivent travailler en étroite collaboration avec les dirigeants de l’entreprise et les comités d’audit pour, par exemple, déterminer si les droits légaux de propriété de certains actifs physiques ont changé en fonction du décret du gouvernement russe, a déclaré Mme Lord. Les auditeurs devraient comprendre pleinement pourquoi les dirigeants ont décidé qu’ils n’avaient plus de droits légaux sur ces actifs et les ont radiés, a-t-elle déclaré.
Le Public Company Accounting Oversight Board, qui réglemente les audits des sociétés cotées sur les bourses américaines, a mis en garde le mois dernier contre les limitations de portée liées aux audits des entreprises ayant de grandes opérations en Russie ou en Ukraine. Certains auditeurs principaux travaillant pour un réseau international qui s’appuient sur d’anciens cabinets membres en Russie pour des travaux d’audit pourraient avoir du mal à communiquer avec eux, a déclaré l’organisme américain de surveillance de l’audit. Les auditeurs pourraient avoir besoin de proposer un plan alternatif pour superviser le travail de leurs partenaires locaux, a déclaré le PCAOB.
Les Big Four sont en train de dénouer leurs liens avec leurs unités russes. Les entreprises des réseaux Big Four fonctionnent comme des entités juridiques distinctes dans chaque pays, en utilisant une marque mondiale commune, et sont liées par un accord qui régit certains arrangements. Bientôt, les membres russes de ces réseaux mondiaux ne feront plus partie de leurs marques. Les entreprises locales paient des frais annuels au réseau mondial pour le partage de la technologie et de l’image de marque, un arrangement qui retardera davantage la rupture des liens.
Levi Strauss & Co., basée à San Francisco, a suspendu en mars les ventes de ses jeans en Russie. Maintenant, il évalue comment traiter ces comptes alors que son auditeur, PwC, a annoncé sa sortie du pays.
“Nous attendons de voir comment les choses évoluent et nous le découvrirons”, a déclaré le directeur financier Harmit Singh. “Nous avons le temps de le faire, car nos comptes de l’année précédente sont proches de la finalisation.”
Levi’s, qui avant l’invasion générait environ 2% de son chiffre d’affaires annuel en Russie, y compte environ 800 employés et continuera à les payer, a déclaré M. Singh.
Risques d’audit
Les auditeurs des entreprises ayant des activités continues en Russie s’appuieront probablement sur l’ancien membre de leur réseau pour auditer les résultats financiers dans le pays, a déclaré Jim Peterson, avocat spécialisé en valeurs mobilières et ancien associé de l’ancien cabinet comptable Arthur Andersen.
Les auditeurs, cependant, devraient faire preuve de plus de prudence qu’auparavant lorsqu’ils s’appuient sur des informations qu’ils ne peuvent pas vérifier directement, ce qu’ils doivent souvent faire, a déclaré W. Robert Knechel, directeur du centre international de comptabilité et d’audit de l’Université de Floride. .
“Il semble que ce soit une situation impossible pour les cabinets d’audit potentiellement et il pourrait y avoir des situations très, très fortes pour soutenir une limitation de la portée”, a-t-il déclaré.
Les normes d’audit américaines pour coopérer avec une société non affiliée sont plus strictes qu’avec une société affiliée, par exemple, pour vérifier l’indépendance de son partenaire lors d’un audit, a déclaré M. Knechel.
Plusieurs sociétés de services professionnels, dont les Big Four, Grant Thornton LLP, BDO USA LLP et Marcum LLP ont refusé de commenter.
La guerre pose d’autres écueils aux auditeurs. Ils devront étudier l’exposition des entreprises à de nouveaux risques, par exemple les boycotts de fournisseurs, la suspension des ventes à certains clients ou l’arrêt des investissements en Russie.
Les entreprises font également face à un risque de réputation pour continuer à faire des affaires en Russie. Certains de leurs clients pourraient choisir d’aller chez un rival qui a coupé les ponts avec la Russie.
Les auditeurs devront parcourir les estimations des entreprises concernant les dépréciations sur les cessions d’actifs et de coentreprises russes. Les entreprises soumises aux normes de reporting américaines et internationales doivent prendre des charges de dépréciation, ou dépréciations, lorsque la somme des flux de trésorerie futurs estimés d’un actif est inférieure à sa valeur comptable.
Les commissaires aux comptes des entreprises sur une année civile disposent de plusieurs mois pour réunir les éléments nécessaires à leurs travaux 2022. Ces problèmes pourraient être résolus parce que les entreprises jugent leur niveau d’activité en Russie insignifiant après avoir annulé leurs opérations là-bas, ou parce que les auditeurs déterminent qu’ils peuvent s’appuyer sur les informations fournies par les auditeurs locaux des entreprises, ont déclaré des experts.
Les auditeurs devront garder un œil sur bon nombre des mêmes risques associés à la pandémie de coronavirus : fraude, grognements de la chaîne d’approvisionnement et volatilité économique.
“Les deux dernières années ont été une occasion parfaite de perfectionner nos compétences dans l’incertitude”, a déclaré Mme Lord. « Nous avons un niveau d’incertitude inhabituel. Nous devons nous assurer que nous faisons de notre mieux pour évaluer les estimations faites par la direction et déterminer si elles sont raisonnables.
—Nina Trentmann a contribué à cet article.
Écrire à Mark Maurer à [email protected]
Copyright ©2022 Dow Jones & Company, Inc. Tous droits réservés. 87990cbe856818d5eddac44c7b1cdeb8
