Les incendies de Maui surviennent à un moment d’agitation pour le secteur de l’assurance

Les incendies de forêt dévastateurs à Hawaï sont survenus à un moment de bouleversement pour le secteur de l’assurance, dans un endroit qui n’avait pas été considéré comme très risqué par les souscripteurs.

Les résidents de l’État ont généralement payé des taux d’assurance habitation bas – les moins chers du pays, selon Le taux bancaireune société de services financiers aux consommateurs — parce qu’il y a relativement peu de catastrophes naturelles à Hawaï, où le secteur privé est plus solide que dans des États comme la Floride et la Californie. Ces dernières années, les deux États ont été plus sujets aux événements météorologiques extrêmes qu’Hawaï.

Mais les incendies meurtriers à Maui cette semaine, qui ont détruit des milliers de maisons et prendront ce que le gouverneur de l’État a dit serait des milliards de dollars pour reconstruirepeut amener les compagnies d’assurance à reconsidérer les tarifs et la couverture des polices, comme elles l’ont fait dans les zones plus sujettes aux catastrophes.

Les taux d’assurance sont fixés au niveau de l’État, avec divers degrés de réglementation et d’intervention gouvernementale. En règle générale, les États comme Hawaï qui ont de solides marchés d’assurance privée n’ont pas eu besoin d’une intervention énergique de l’État sur les tarifs.

Après que l’ouragan Iniki a frappé Hawaï en 1992, la législature a créé un fonds pour fournir une assurance contre les ouragans aux propriétaires. Mais ce fonds a cessé ses activités en 2002 parce que le marché privé avait retrouvé sa pleine vigueur.

Plus largement aux États-Unis, certains assureurs privés ont commencé à battre en retraite à mesure que les catastrophes naturelles se multipliaient, laissant l’ensemble du marché en péril.

State Farm, le plus grand fournisseur d’assurance habitation de Californie, a annoncé en mai qu’il ne plus vendre de couverture là. En Floride, les propriétaires ont du mal à trouver une couverture contre les tempêtes comme les assureurs ont tiré en raison des risques liés au changement climatique.

Pour le marché de l’assurance privée relativement robuste d’Hawaï, il y a des raisons de penser que les choses pourraient devenir plus précaires à l’avenir, même si les entreprises auront besoin de temps pour examiner de nouvelles données dans l’estimation de leurs pertes futures.

“Je pense que les assureurs vont commencer à prendre en compte la fréquence et la gravité accrues des incendies de forêt”, a déclaré David Marlett, professeur de gestion des risques à l’Appalachian State University. “Vous avez déjà vu ça en Californie.”

En plus des complexités, il existe également une incertitude sur le marché mondial de la réassurance, un filet de sécurité crucial pour les assureurs privés.

Les compagnies de réassurance, qui sont essentiellement les assureurs des compagnies d’assurance, ont été bouleversées par l’augmentation des risques et des coûts. Les prix de la réassurance se sont envolés en 2023, conduisant les assureurs à réduire la couverture dans divers domaines et à cesser de couvrir certains types de dommages.