Les banques occidentales en Russie ont payé 800 millions d’euros d’impôts au Kremlin l’année dernière

Les plus grandes banques occidentales restées en Russie ont payé au Kremlin plus de 800 millions d’euros d’impôts l’année dernière, soit quatre fois plus qu’avant-guerre, malgré les promesses de minimiser leur exposition à la Russie après l’invasion à grande échelle de l’Ukraine.

Les sept sommets Banques européennes par actifs en Russie – Raiffeisen Bank International, UniCredit, ING, Commerzbank, Deutsche Bank, Intesa Sanpaolo et OTP – ont déclaré un bénéfice combiné de plus de 3 milliards d’euros en 2023.

Ces bénéfices ont été trois fois supérieurs à ceux de 2021 et ont été en partie générés par des fonds que les banques ne peuvent pas retirer du pays.

L’augmentation de la rentabilité a conduit les banques européennes à payer environ 800 millions d’euros d’impôts, contre 200 millions d’euros en 2021, selon une analyse du Financial Times. Cela s’est ajouté aux bénéfices des prêteurs américains tels que Citigroup et JPMorgan.

Les impôts payés par les banques européennes, équivalant à environ 0,4 % de toutes les recettes budgétaires non énergétiques attendues de la Russie pour 2024, sont un exemple de la manière dont les entreprises étrangères restant dans le pays aident le Kremlin à maintenir la stabilité financière malgré les sanctions occidentales.

Les prêteurs étrangers ont profité non seulement de la hausse des taux d’intérêt, mais aussi des sanctions internationales contre les banques russes. De telles mesures ont privé leurs rivales de l’accès aux systèmes de paiement internationaux et ont accru l’attrait des banques occidentales auprès des clients du pays.

Plus de la moitié des 800 millions d’euros payés par les banques européennes correspondent à l’autrichienne Raiffeisen Bank International, qui est la plus présente en Europe. Russie des prêteurs étrangers.

Les bénéfices russes de RBI ont plus que triplé pour atteindre 1,8 milliard d’euros entre 2021 et 2023, représentant la moitié du bénéfice total du groupe autrichien, contre environ un tiers avant la guerre.

En plus des cotisations fiscales régulières en 2023, Raiffeisen a payé 47 millions d’euros à la suite d’un prélèvement exceptionnel que le Kremlin a imposé à certaines entreprises l’année dernière.

Après l’invasion à grande échelle de l’Ukraine par le président Vladimir Poutine en février 2022, la RBI a annoncé à plusieurs reprises son intention de réduire et de céder ses opérations en Russie. Elle fait l’objet de critiques persistantes de la part de la Banque centrale européenne et du département du Trésor américain pour ne pas avoir encore achevé son retrait.

Bien que la RBI ait fait certains efforts pour réduire son exposition à la Russie – comme une diminution de 56 % de son portefeuille de prêts depuis début 2022 – certaines mesures indiquent le contraire.

Les récentes offres d’emploi de RBI en Russie suggèrent des plans ambitieux pour « une expansion multiple de la base de clients actifs », a déclaré le FT. signalé.

Deutsche Bank, la société hongroise OTP et Commerzbank ont ​​considérablement réduit leur présence en Russie, qui était déjà faible par rapport à celle de RBI, ont déclaré leurs représentants. Intesa est la plus proche de la sortie, mais n’a pas encore vendu ses activités russes. UniCredit a refusé de commenter.

Malgré la fermeture de ses activités d’entreprise et de détail, Citigroup, le quatrième prêteur américain, qui a réalisé un bénéfice de 149 millions de dollars et payé 53 millions de dollars en Russie en 2023, est devenu le quatrième contribuable parmi les banques occidentales en Russie, selon la Kyiv School of Economics. ” calculs basés sur les données de la Banque centrale russe.

Un autre géant américain, JPMorgan, a gagné 35 millions de dollars et payé 6,8 millions de dollars d’impôts, selon l’institut de recherche.

JPMorgan, autrefois principal entrepreneur des banques russes pour l’ouverture de comptes de correspondants en dollars américains, tente de se retirer depuis 2022. La banque est désormais bloquée et fait face à un procès de plusieurs millions de dollars de la part de son ancien partenaire en Russie, VTB.

Les chiffres des banques américaines ne sont pas inclus dans le total de 800 millions d’euros car elles ne présentent pas de résultats russes comparables sur les comptes de groupe utilisés pour les calculs du FT.

Les prêteurs occidentaux ont bénéficié des sanctions imposées à la plupart des acteurs du secteur financier russe, qui ont refusé l’accès au système de paiement interbancaire international Swift. Cela a fait des banques internationales une bouée de sauvetage financière entre Moscou et l’Occident.

Ces facteurs ont contribué à ce que les revenus nets de commissions de RBI en Russie aient triplé, passant de 420 millions d’euros en 2021 à 1,2 milliard d’euros en 2023.

« Rester en Russie n’est pas seulement dans l’intérêt de la RBI. Le [Russian central bank] “Nous ferons tout ce qui est en notre pouvoir pour ne pas les laisser partir, car il existe peu de banques non sanctionnées par lesquelles la Russie peut recevoir et envoyer des paiements Swift”, a déclaré un haut responsable du secteur bancaire russe.

La banque centrale n’a pas immédiatement répondu à une demande de commentaires.

Selon l’exécutif, les contreparties russes et étrangères règlent désormais souvent les paiements transfrontaliers en roubles, mais la monnaie russe passe également par des comptes auprès de la RBI et de banques similaires « pour réduire le risque de sanctions » et « accélérer le processus ».

Les chiffres combinés des revenus, des bénéfices et des impôts des banques internationales ont chuté depuis 2022 mais restent bien supérieurs aux résultats d’avant-guerre.

Les banques ont également bénéficié de la hausse des taux d’intérêt, le taux directeur de la banque centrale russe étant désormais à 16 pour cent, soit près de deux fois plus élevé qu’avant la guerre.

Les augmentations de taux ont aidé les prêteurs à générer des revenus exceptionnels grâce à leurs prêts à taux variable et à accumuler des revenus supplémentaires grâce aux fonds bloqués dans les comptes de dépôt russes.

Les banques ne peut pas accéder les liquidités gagnées en Russie en raison des restrictions réglementaires imposées en 2022 qui interdisaient le versement de dividendes des filiales russes à des entreprises de pays occidentaux « hostiles ».

«Nous ne pouvons rien faire avec les dépôts russes, à part les conserver auprès de la banque centrale. Ainsi, à mesure que les taux d’intérêt ont augmenté, nos bénéfices ont augmenté également », a déclaré un cadre supérieur d’une banque européenne ayant une filiale russe.

Environ 20 % des impôts versés au budget russe en 2023 par OTP étaient constitués d’impôts sur les dividendes, a indiqué la banque. Une grande partie de ses fonds restent bloqués sur des comptes de dépôt en Russie, ajoute-t-il.

Les liquidités immobilisées constituent un obstacle important à la sortie de Russie. Depuis début 2022, les banques exigent également l’autorisation personnelle du président Vladimir Poutine pour vendre leurs activités en Russie.

Seules sept banques occidentales – sur les 45 figurant sur la liste de celles qui doivent obtenir l’approbation présidentielle pour se retirer – ont reçu une telle autorisation, dont Mercedes-Benz Bank et Intesa.