Il y a certainement des choses que je me trompe dans mon portefeuille d’investissement.
Je détiens trop d’actions et d’argent de l’entreprise, et je n’ai pas l’allocation recommandée des obligations pour une personne de mon âge. Mon record sur la limitation des taxes n’a pas été parfait. J’ai détenu des fonds fiscaux sur un compte imposable et j’ai été lent à déplacer de l’argent dans les IRA chaque année.
Mais malgré ces faux pas, mon mari et moi avons réussi à faire très bien d’un point de vue à grande échelle. Voici ce qui a fonctionné pour nous.
Nous avons maintenu un taux d’épargne élevé
La chance a joué un rôle principal dans notre capacité à économiser: mon mari et moi avons eu la chance d’émerger de la dette universitaire, ce qui nous a permis d’acheter une maison et de commencer à économiser pour la retraite au début de notre carrière.
Nous avons également tous deux été employés depuis plus de trois décennies, ce qui signifie que nous avons pu éliminer une bonne part de nos revenus et bénéficier des contributions de correspondance de l’employeur, une croissance différée des impôts et une longue piste de composition d’investissement. Nous n’avons pas de budget, mais l’automatisation de nos contributions à l’investissement nous a aidés à être disciplinés sur l’épargne.
Cela ne veut pas dire que nous n’avons pas fait de sacrifices. Nous avons passé de nombreux week-ends à travailler sur notre ancienne maison lorsque nous commençons juste, et j’ai toujours conduit les voitures à la main de mon mari. Les rénovations à domicile étaient amusantes et je ne suis pas dans les voitures, c’est donc un exagéré d’appeler l’une ou l’autre de ces choses un grand sacrifice.
Stocks livrés
Nous avons également eu de la chance en termes de performances du marché. Jusqu’à présent, il y a eu de mauvaises points, mais sur notre horizon d’investissement de 35 ans, les actions ont rendu environ 11% sur une base annualisée. C’est un taux de rendement fabuleux par toute mesure.
Bien sûr, les rendements boursiers sur n’importe quel horizon temporel spécifique sont principalement de la chance du tirage, mais je nous donne quelques points de compétence ici, car nous ne nous sommes pas retirés des actions en période de contrainte du marché. Nous avons continué à investir et nous y avons même ajouté un supplément, au-delà de nos contributions automatiques, lorsque nous avons eu des liquidités supplémentaires à portée de main.
Cela a aidé que nous soyons trop occupés à réfléchir beaucoup à nos investissements, et nous comprenons que les actions secouent invariablement de leurs swoons périodiques.
Nous réduisons les coûts d’investissement
Limiter les coûts d’investissement a été un autre vent arrière important, qui nous a permis de recevoir notre juste part des rendements du marché.
J’ai rapidement obtenu la religion sur l’importance de limiter les coûts au début de ma carrière. Et en tant qu’analyste, j’ai appris que les ratios de dépenses étaient beaucoup plus prédictifs des perspectives futures d’un fonds que ses rendements passés. Le menu d’investissement 401 (k) de mon employeur s’affiche vers des investissements à faible coût, et mon mari et moi avons gravité vers des fonds bon marché pour le reste de notre portefeuille.
Nous l’avons gardé «basique»
Mes préférences dans le domaine des produits d’investissement sont définitivement basiques.
Nous avons essayé des actions individuelles à la fin des années 1990 lorsque tout le monde semblait ouvrir un compte de courtage. Mais notre portefeuille était toujours largement ancré dans les fonds de base.
Mon cynisme à propos de l’industrie des investissements a augmenté à mesure que je observais le modèle des entreprises qui ne lancent des produits qu’après qu’une classe d’actifs a connu une forte conduite sur le marché. Bien que nous ayons maintenu une allocation saine aux actions non américaines, ce qui a certainement retenu nos résultats par rapport à une allocation américaine de 60/40, c’est à peu près aussi exotique que pour nous.
Tout aussi important est ce que nous avons évité: les produits d’investissement alternatifs, la crypto-monnaie, les fonds thématiques et les autres modes d’investissement qui sont venus et ont disparu au fil des ans. Je n’ai pas exécuté les chiffres, mais je sais que l’ignorance des FADS s’est réduit au profit de nos résultats à long terme.
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Cet article a été fourni à l’Associated Press par Morningstar. Pour plus de contenu financier personnel, rendez-vous sur https://www.morningstar.com/personal-finance.
Christine Benz est la directrice des finances personnelles et de la planification de la retraite à Morningstar.