Les marchés financiers mondiaux ont connu une journée de repli généralisé, marquée par une poussée du dollar américain et des inquiétudes croissantes concernant la santé économique de la Chine. Les bourses ont chuté, les devises des pays émergents sont sous pression et les investisseurs restent prudents à l’approche de nouvelles données économiques clés.
Le dollar américain a atteint un nouveau sommet de neuf mois face au yen, s’échangeant à un moment donné sous les 155,45 JPY (yen japonais). Cette appréciation s’explique en partie par les craintes liées au prochain plan budgétaire du gouvernement japonais, qui pourrait exacerber les tensions commerciales avec la Chine. Malgré les avertissements répétés du ministère des Finances japonais, le marché continue de tester les limites de la tolérance officielle.
« Nous surveillons de très près la volatilité excessive ou les mouvements désordonnés », a déclaré la ministre des Finances Katayama, soulignant la vigilance des autorités face à la dépréciation du yen.
Les places boursières ont toutes subi des pertes significatives. Les indices japonais, sud-coréens et taïwanais ont chuté de plus de 2 à 3 %, tandis que Hong Kong et l’Australie ont reculé de près de 2 %. En Europe, le Stoxx 600 a perdu environ 1,3 %, enregistrant sa quatrième baisse consécutive. Les contrats à terme sur les indices américains affichent également une tendance baissière, en recul d’environ 0,25 %.
Les monnaies des marchés émergents sont particulièrement vulnérables. La livre turque a atteint un nouveau plus bas historique, tandis que le peso mexicain a également subi des pressions. Le dollar canadien, bien que performant par rapport aux autres devises du G10, n’a pas échappé à la tendance générale de fermeté du dollar américain.
Sur le marché obligataire, les rendements à 10 ans ont baissé dans la plupart des régions, à l’exception du Japon. Le rendement du Trésor américain à 10 ans est tombé à environ 4,10 %. Le prix du pétrole brut West Texas Intermediate (WTI) a fluctué, se stabilisant finalement autour de 60 $ le baril (environ 55,50 €).
Les regards se tournent désormais vers les prochains indicateurs économiques, notamment les chiffres de l’emploi américain qui seront publiés jeudi par le Bureau of Labor Statistics (BLS). Le rapport mensuel d’ADP, publié plus tôt, a fait état d’une perte de 29 000 emplois dans le secteur privé en septembre, avant un rebond de 42 000 en octobre. Les inscriptions hebdomadaires au chômage, publiées en milieu de semaine, se sont établies à 232 000, légèrement inférieures à la moyenne des quatre semaines précédentes.
En Europe, l’euro a marqué le pas après avoir atteint un plus haut du mois la semaine dernière, s’échangeant autour de 1,1580 $ (environ 1,08 €). Les données préliminaires des PMI (indices des directeurs d’achat) seront publiées vendredi et pourraient donner des indications sur la santé de l’économie européenne.
En Chine, la Banque populaire de Chine a fixé le taux de référence du dollar à 7,0856 CNY (yuan chinois), après l’avoir fixé à 7,0816 CNY la veille, un nouveau plus bas depuis octobre dernier. Les spéculations sur une réponse de politique monétaire, incluant potentiellement une réduction des réserves et des taux d’intérêt, se multiplient.