taux hypothécaire

Publié le 26 octobre 2025 à 15h40. Des experts financiers mettent en garde contre l’attrait d’un taux hypothécaire exceptionnellement bas, soulignant qu’il ne doit pas entraver des projets de vie plus importants.

• Les taux hypothécaires actuels sont nettement plus élevés qu’en 2020-2021, créant un effet de blocage pour les propriétaires.
• L’émission de l’émission Le Ramsey Show conseille de vendre une propriété avec un taux avantageux et de réinvestir le capital.
• Les coûts cachés liés à la location d’une propriété (entretien, gestion, déplacements) peuvent annuler les bénéfices d’un taux d’intérêt bas.

Pour ceux qui ont contracté un prêt immobilier en 2020 ou 2021, l’idée de conserver un taux d’intérêt exceptionnellement bas peut sembler séduisante. Cependant, les experts de l’émission Le Ramsey Show avertissent qu’attacher trop d’importance à ce seul chiffre pourrait être une erreur coûteuse.

Lors d’un récent épisode, John Deloney et Ken Coleman ont abordé le cas de Lauren, une habitante de Detroit, dans le Michigan. Après trois ans de mariage, elle envisage de déménager avec son mari. Si elle est propriétaire d’une maison d’une valeur nette d’environ 100 000 $ avec un taux hypothécaire fixe de 2,875 %, son mari est locataire.

Lauren s’interrogeait sur l’opportunité de conserver sa maison et de la louer, profitant de son taux avantageux. La réponse de Deloney et Coleman a été sans appel.

« Vendez-la aujourd’hui et investissez ces 100 000 $ dans une nouvelle maison », a déclaré Deloney. « Peu importe ce taux d’intérêt ridicule. Les gens passent leur vie à se focaliser sur ce type de taux unique. »

John Deloney, animateur de Le Ramsey Show

Coleman a renchéri : « Cela ne vaut tout simplement pas la peine, c’est pourquoi nous avons été si rapides à lui dire de vendre et de passer à autre chose. »

Si l’idée de générer des revenus en louant une propriété à un taux d’intérêt très bas peut sembler attrayante, les experts soulignent que les détails comptent. Dans le cas de Lauren, qui envisage de vivre à deux heures de route de sa propriété, les contraintes liées à la gestion à distance pourraient rapidement peser lourd.

Chaque problème (une canalisation qui fuit, par exemple) nécessiterait un déplacement de quatre heures ou l’embauche d’un gestionnaire immobilier, engendrant des coûts supplémentaires. De plus, si les revenus locatifs ne dépassent pas significativement les dépenses liées à la propriété (hypothèque, taxes, assurance, entretien), l’investissement pourrait s’avérer peu rentable.

En vendant sa propriété, Lauren pourrait récupérer 100 000 $ pour acquérir un nouveau bien avec son mari, et ainsi constituer ensemble un patrimoine. Certes, le taux d’intérêt sur le nouveau prêt serait plus élevé, mais les conseillers de Le Ramsey Show insistent : il ne faut pas sacrifier ses projets de vie pour un taux inférieur à 3 %.

La situation de Lauren est loin d’être isolée. Son taux de 2,875 % est bien inférieur au taux moyen actuel pour un prêt à 30 ans, qui oscillait autour de 6,27 % en octobre 2025, selon Freddie Mac (Freddie Mac). Un prêt de 200 000 $ sur 30 ans à 2,875 % impliquerait un remboursement mensuel d’environ 830 $, contre 1 234 $ à 6,27 %, soit une différence de 404 $ par mois.

Cet écart crée un puissant effet de « verrouillage ». Selon une étude de l’Agence fédérale de financement du logement, les chances qu’une maison soit vendue diminuent d’environ 18 % lorsque les taux du marché dépassent d’un point de pourcentage le taux initial du propriétaire (Agence fédérale de financement du logement). Cet effet de blocage a considérablement réduit le nombre de ventes depuis 2022.

Adriana D. Kugler, gouverneure de la Réserve fédérale, a souligné que des taux hypothécaires plus élevés rendent l’accession à la propriété plus difficile pour les acheteurs à faible revenu et les jeunes, en particulier ceux de moins de 45 ans (Réserve fédérale).

Un taux hypothécaire exceptionnellement bas est un atout indéniable, mais il ne doit pas être le seul facteur déterminant dans vos décisions financières. Pour évaluer sa situation, Lauren peut commencer par estimer le loyer potentiel de sa propriété en se basant sur des annonces comparables.

Elle devra ensuite prendre en compte tous les coûts liés à la propriété : remboursement hypothécaire, taxes foncières, assurance et une provision pour les réparations (environ 1 % de la valeur de la maison par an). Pour faciliter ce suivi, elle pourrait utiliser une application de budgétisation comme Monarch Money.

Monarch Money permet de centraliser toutes ses finances, des relevés bancaires aux investissements, facilitant ainsi le calcul des coûts de propriété. Il est également possible d’ajouter un conjoint ou un partenaire pour une gestion financière collaborative. De plus, Monarch Money propose un essai gratuit de sept jours et une réduction de 50 % avec le code WISE50 (Monarch Money).

Une fois ces chiffres établis, Lauren pourra déterminer si la location générera un flux de trésorerie positif significatif. Si le résultat est proche du seuil de rentabilité, il est probablement plus judicieux de vendre. Au-delà des calculs, il est important de prendre en compte le stress lié à la gestion d’une propriété locative.

Si la vente s’avère être la meilleure option, Lauren pourra estimer le montant qu’elle récupérera après avoir remboursé son hypothèque, payé les commissions d’agence et réglé les éventuelles taxes. Si elle souhaite continuer à investir dans l’immobilier sans les contraintes de la gestion locative, elle pourrait envisager de travailler avec Arrived.

Arrived permet d’investir dans des parts de maisons de vacances ou de propriétés locatives, potentiellement générant un revenu passif sans les tracas liés à la gestion. Le service est soutenu par des investisseurs de renom, dont Jeff Bezos. Il est possible de commencer à investir avec seulement 100 $ et de percevoir des dividendes trimestriels (Arrived).

Quel que soit son choix, une fois le capital disponible, Lauren pourra l’investir avec son mari dans un budget commun, afin que chaque dollar ait un objectif clair. Si vous avez du mal à définir vos objectifs financiers, il peut être utile de consulter un conseiller financier agréé. Advisor.com peut vous mettre en relation avec un ou plusieurs experts en quelques minutes.

Comme l’ont souligné Deloney et Coleman, le potentiel de revenus locatifs doit être exceptionnel pour justifier de conserver une propriété en raison de son taux d’intérêt avantageux. Pour simplifier sa vie et avancer, le meilleur choix pour Lauren pourrait être de mettre en banque ses capitaux propres, d’unifier ses finances avec son mari et de prendre une décision qui sert ses objectifs de vie, plutôt que de se laisser dicter par un taux d’intérêt enviable.